Was ist Hebelwirkung?
Die Hebelwirkung ist ein Instrument, mit dem Sie ein größeres Geldvolumen handeln können, als Sie tatsächlich auf Ihrem Handelskonto besitzen. Praktisch funktioniert das so, dass der Broker Ihnen ermöglicht, eine größere Position zu eröffnen, als Ihrem Kapital entspricht. Sie handeln aber weiterhin mit Ihrem eigenen Geld und tragen das gesamte Risiko.
Wenn Sie zum Beispiel einen Hebel von 1:30 verwenden, bedeutet das, dass Sie mit 1 Dollar eine Position im Wert von 30 Dollar kontrollieren können. Wenn Sie also 100 USD einzahlen, können Sie eine Position in Höhe von 3.000 USD eröffnen.
Sehr wichtig ist jedoch, sich bewusst zu machen, dass der Hebel nicht nur mögliche Gewinne, sondern auch mögliche Verluste vervielfacht. Deshalb sollte er vorsichtig eingesetzt werden.
Warum Hebelwirkung genutzt wird
Der Hebel ermöglicht auch Menschen mit geringerem Kapital den Handel. Dadurch können Sie auch von kleineren Marktbewegungen profitieren. Gleichzeitig gilt aber: Je höher der eingesetzte Hebel ist, desto größer ist das Verlustrisiko.
Praktische Beispiele für den Einsatz von Hebelwirkung
Das Prinzip der Hebelwirkung ist gleich, unabhängig davon, welcher Basiswert zugrunde liegt. Unter einem Basiswert versteht man etwas, auf dem der Handel basiert, also das, dessen Preis Sie eigentlich handeln, zum Beispiel Aktien, Währungen, Gold, Indizes oder Kryptowährungen.
Beispiel für den Handel des Währungspaars EUR/USD mit Hebel 1:30
Stellen wir uns vor, Sie möchten das Währungspaar EUR/USD handeln. Sie entscheiden sich, eine Position mit einem Kapital von 100 USD zu eröffnen, und der Broker ermöglicht Ihnen die Nutzung eines Hebels von 1:30.
Dank dieses Hebels können Sie eine Position in Höhe von 3.000 USD eröffnen. Mit anderen Worten: Sie kontrollieren eine Position, die dreißigmal größer ist als Ihre Einlage.
Wenn der EUR/USD-Kurs um 1 % steigen würde, würde der Wert Ihrer Position um 30 USD zunehmen. Das bedeutet, dass Ihr Konto von 100 USD auf 130 USD steigen würde. Sie hätten also 30 % Ihres Kapitals verdient.
Auf die gleiche Weise funktionieren jedoch auch Verluste. Wenn der Markt um 1 % fallen würde, würden Sie 30 USD verlieren. Ihr Konto würde damit auf 70 USD sinken.
Beispiel für den Handel von BTC/USD mit Hebel 1:2
Kryptowährungen sind sehr volatil, weshalb der maximal erlaubte Hebel in der EU bei ihnen niedriger ist. Schauen wir uns das am Beispiel von Bitcoin an.
Sie entscheiden sich, BTC/USD mit einem Kapital von 100 USD zu handeln, und verwenden einen Hebel von 1:2. Dadurch eröffnen Sie eine Position in Höhe von 200 USD.
Wenn der Preis von Bitcoin um 5 % steigt, steigt der Wert der Position um 10 USD. Ihr Konto erhöht sich also auf 110 USD.
Wenn Bitcoin jedoch um 5 % fallen würde, würden Sie 10 USD verlieren, und auf Ihrem Konto blieben 90 USD.
Beispiel für den Handel mit Gold mit Hebel 1:20
Gold gehört zu den sehr beliebten Rohstoffen. Stellen wir uns vor, Sie möchten Gold handeln und setzen ein Kapital von 100 USD mit einem Hebel von 1:20 ein.
Dadurch eröffnen Sie eine Position in Höhe von 2.000 USD. Wenn der Goldpreis um 2 % steigen würde, würden Sie 40 USD verdienen. Ihr Konto würde also auf 140 USD steigen.
Wenn der Goldpreis um 2 % fallen würde, würden Sie 40 USD verlieren, und Ihr Konto würde auf 60 USD sinken.
Beschränkung der Hebelwirkung bei regulierten Brokern in der EU
In der Europäischen Union ist die Hebelwirkung reguliert, um gewöhnliche Trader vor zu hohen Risiken zu schützen. Diese Grenzen betreffen Kleinanleger, also die meisten Brokerkunden.
| Vermögenswert | Maximaler Hebel |
|---|---|
| Forex (Währungspaare) | 1:30 bei Hauptwährungspaaren, 1:20 bei anderen |
| Indizes | 1:20 |
| Rohstoffe | 1:20 bei Gold, 1:10 bei anderen |
| Kryptowährungen | 1:2 |
| Aktien | 1:5 |
| ETF | 1:5 |
Können Trader einen höheren Hebel erhalten?
Ja, das können sie. Wenn Sie die Bedingungen des Brokers erfüllen, können Sie den sogenannten professionellen Status erhalten. Professionelle Kunden können auch in der Europäischen Union mit einem höheren Hebel handeln.
Wie Sie professioneller Kunde werden
Den professionellen Status erhalten Sie, indem Sie beim Broker einen Anlegerfragebogen ausfüllen. Der Broker prüft darin Ihre Kenntnisse, Erfahrungen und finanzielle Situation. Ziel ist es festzustellen, ob Sie die Risiken des Handels verstehen. Der Broker bewertet in der Regel mehrere Bereiche. Er berücksichtigt zum Beispiel Ihre Handelserfahrungen, also wie lange Sie bereits handeln, welche Instrumente Sie gehandelt haben und wie häufig Sie Trades ausführen.
Außerdem wird die Größe Ihres Anlageportfolios beurteilt. Ein weiterer Faktor kann Berufserfahrung im Finanzsektor sein. Wenn Sie zum Beispiel im Finanzwesen, im Investmentbereich oder im Trading gearbeitet haben, kann das ein Vorteil sein. In der Regel müssen mindestens zwei dieser Bedingungen erfüllt sein.
Hinweis zu den Risiken der Hebelwirkung
Die Hebelwirkung ist ein sehr starkes Instrument. Sie hilft, Gewinne zu steigern, kann aber auch Verluste schnell erhöhen. Deshalb ist es wichtig, sie vorsichtig einzusetzen und stets an das Risikomanagement zu denken. Es gilt eine einfache Regel: Je höher der Hebel, desto höher das Risiko.
Zusammenfassung
Die Hebelwirkung ermöglicht Ihnen, größere Volumina mit geringerem Kapital zu handeln. Beim Forex-Handel können Sie als Kleinanleger einen Hebel von bis zu 1:30 nutzen, bei Gold 1:20 und bei Kryptowährungen 1:2. Wenn Sie die Bedingungen des Brokers erfüllen und den professionellen Status erhalten, können Sie auch mit einem höheren Hebel handeln.
Am wichtigsten ist jedoch immer, verantwortungsvoll zu handeln und die Risiken zu verstehen, die der Hebel mit sich bringt.