Alapvető információk
Az alap célja, hogy lekövesse az MSCI World Index teljesítményét, amely a világ több mint 20 fejlett gazdaságának részvényeit tartalmazza. Ez lehetőséget nyújt a befektetőknek portfóliójuk diverzifikálására, és hozzáférést biztosíthat a világ vezető vállalatainak részvényeihez. A diverzifikáció ezen az ETF-en keresztül mind földrajzi, mind szektorok közötti diverzifikációt jelent. Az index passzív követésével a befektetők arra számíthatnak, hogy az alap teljesítménye szorosan az MSCI World Index alakulásától függ majd.
Az iShares Core MSCI World UCITS alapvető paraméterei
- Teljes név: iShares Core MSCI World UCITS ETF USD (Acc)
- Jutalék: 0,20 % (nem közvetlenül fizetett)
- ETF típusa: felhalmozó (a kifizetendő osztalékokat újrabefektetik)
- Az alap által kezelt eszközök volumene: 72 milliárd USD
- A mögöttes indexek típusa: fizikai (az alapkezelő ténylegesen birtokolja a részvényeket, azaz nem csak származtatott eszközökkel rendelkezik)
- Ticker az eTorón: SWDA
- Link az eTorón: https://www.etoro.com/markets/swda.l – A kriptoeszköz-befektetések rendkívül volatilisek és egyes uniós országokban nem szabályozottak. Nincs fogyasztóvédelem. A nyereségre adót lehet kivetni.
- Alapítás éve: 2009
- Mögöttes részvények pénzneme: USD (amerikai dollár)
Az mögöttes MSCI World index
Az MSCI World egy olyan index, amely a világ több mint 20 fejlett gazdaságából származó részvények teljesítményét méri. Az index nagy piaci kapitalizációjú vállalatok részvényeit tartalmazza, és gyakran használják viszonyítási alapként a globális részvényekbe való befektetők számára. Az MSCI Inc. azért hozza létre és tartja fenn ezt az indexet, hogy helyzetképet adjon a fejlett országok részvénypiaci teljesítményéről.
Az ETF összetétele
Az ETF-ben szereplő részvények száma viszonylag magas. A rendelkezésre álló dokumentáció szerint összesen 1467 részvényről van szó. Ez azt jelenti, hogy valóban egy rendkívül diverzifikált alapról van szó.
Az ebben az ETF-ben tartott részvények magas száma ellenére azonban bizonyos szektorok, például a technológiai részvények százalékos képviselete az utóbbi időben megnőtt. Ez a részleges koncentráció nem problémás, mivel a nagy technológiai vállalatok az elmúlt években jelentősen növelték értéküket (például az olyan társaságok, mint a Google, az Nvidia és a Microsoft), és így most az ETF portfóliójának nagy részét alkotják.
Most pedig térjünk rá a szektoronkénti konkrét összetételre. Az ETF legnagyobb részét a technológiai részvények teszik ki, mintegy 20 százalékkal. Ezt követi a pénzügyi szolgáltatási szektor 13 százalékkal. A harmadik helyen az egészségügyi ágazat áll mintegy 11 százalékkal. A fogyasztói szektor súlya nagyjából ugyanekkora, alig 11 százalék.
A többi szektor és azok aránya az indexben csökkenő sorrendben: kommunikációs technológia (7 százalék), energia (4 százalék) és ipari anyagfeldolgozás (alig 4 százalék).
Ezután nézzük meg az index földrajzi összetételét.
Az indexben szereplő értékpapírok túlnyomó többsége amerikai részvény. Összességében az index nagyjából kétharmadát (67 százalék) teszik ki. Ezt követi Japán nagy különbséggel, mintegy 6 százalékkal. A harmadik helytől kezdve a képviselet meglehetősen hasonló: az Egyesült Királyság alig 4 százalékkal, majd Svájc, Franciaország és Kanada következik, egyformán mintegy 3 százalékos részesedéssel. A fennmaradó országok nagyon alacsony százalékos aránnyal rendelkeznek a teljes indexben.
Az MSCI Worldbe történő befektetés előnyei
Az első nagy előny a befektetés diverzifikációja. Az index, amelybe ezen az ETF-en keresztül fektethet, a fejlett világpiacok egyik legszélesebb indexe. Így potenciálisan csökkentheti az egyes szektorok vagy régiók teljesítményével kapcsolatos kockázatot, azzal szemben, mintha például csak egy szűken meghatározott részvényválasztékba vagy csak árucikkekbe fektetne.
További előnye, hogy ez egy eredendően passzív befektetési mód – néha „indexbefektetésnek” is nevezik. Ez azt jelenti, hogy a befektetőnek nem kell hosszú órákat töltenie az egyes részvények kiválasztásával, majd aktív kereskedéssel (vásárlással és eladással), hogy nyereséget érjen el.
Az MSCI Worldbe történő befektetés hátrányai
Az MSCI World Index potenciális hátránya, hogy csak a fejlett gazdaságok részvényeire összpontosít. Ez azt jelentheti, hogy a befektető lemarad a feltörekvő piacok növekedésével kapcsolatos jövőbeli potenciális lehetőségekről. Másrészt a feltörekvő piacok általában kockázatosabbnak számítanak, mivel tőkepiacaik még mindig nem kiforrottak, és nem rendelkeznek olyan szilárd alapokkal, beleértve a vonatkozó szabályozásokat is, mint például az Egyesült Államok vagy a nyugat-európai országok.
Ezen túlmenően egy adott ágazatra való specializálódás hiánya is potenciális hátrányt jelent. Ez különösen akkor nyilvánulhat meg, ha egy befektető kifejezetten egy adott területet, például az amerikai ipari vállalatokat kívánja megcélozni.
Jövőbeni árkilátások
Az alábbiakban egy technikai elemzési véleményt közlünk az ETF jövőbeli lehetséges árfolyam-alakulásáról. Az ETF árfolyamát a Londoni Értéktőzsdén GBX-ben jegyzik. Ez egy speciális, a brit fontból (GBP) származtatott egység. Az összeg a brit pennyt jelenti, tehát gyakorlatilag egy névlegesen két tizedesjegyet „eltolt” összegről van szó. Például 80 brit font (GBP) 8000 GBX-nek felel meg.
Az elkövetkező hónapokban az ETF árfolyama elméletileg a jelenlegi értékekről körülbelül 8 400 GBX-nek megfelelő szintre mozdulhat el. Ezt követően, ha a növekedés folytatódik, az árfolyam megközelítőleg a 9 431 GBX körüli szintekig emelkedhet.
Ezzel szemben, ha az egy részvényre jutó árfolyam (ETF) a jövőben csökkenne, a technikai elemzés szerint a 7 319 GBX, 6 690 GBX, majd 6 477 GBX árszintek számíthatnak majd komolyabb ellenállásoknak.
Felhívjuk figyelmét, hogy a múltbéli hozamok semmiképpen sem jelentenek garanciát a jövőbeli hozamokra. Ez a cikk nem befektetési ajánlás. Kérjük, az említett részvények megvásárlása előtt konzultáljon szakemberrel.