Manapság egyre több befektető érdeklődik az alternatív befektetések iránt. A dinamikus részvényindexek vagy konzervatívabb aktívák – kötvények, ingatlanok – mellett a portfóliónkba akár a befektetési bort is felvehetjük. Ebben a cikkben pedig épp a borral fogunk foglalkozni, leírjuk a borba történő részvény- és ETF-befektetések lehetőségeit.
A borba fektetés lehetőségei
Ebben a cikkben kizárólag a részvényekbe és ETF-ekbe történő befektetéseket vizsgáljuk meg.
Érdemes megemlíteni, hogy akár valódi, „fizikai borba” is befektethetünk. Ez azt jelenti, hogy mondjuk egyedi palackokat vásárolunk kiválasztott borokból, ez azonban jóval nagyobb költségekkel jár, már csak a megvásárolt termék raktározása miatt is. A folyamat ezenfelül időigényesebb is, hiszen a palackokat ki kell választani, megvásárolni, eljuttatni az archiválóhelyre, stb.
A borbefektetés fő okai
Az elsődleges, és alapvetően legfontosabb indok a pénzügyi eszközeink értékének növelése. A minőségi bor idővel olyan értéket is elérhet, amely potenciálisan megvédi a befektetőt az inflációtól. Egyes borok történelmileg is igazolták, hogy jelentős potenciális felértékelődéssel bírnak, amely akár több tíz százalék is lehet évente. Bizonyos esetekben jobb befektetésnek bizonyult, mint a nyersanyagokba vagy jövedelmező szektorok részvényeibe történő befektetések. A pénzügyi válság idején a bankok részvényeihez lehet hasonlítani, amelyek ilyen időszakokban akár még veszteséget is elkönyvelhetnek a borral szemben.
A borba történő befektetéssel tovább bővíthető és diverzifikálható a hagyományos befektetési portfólió. A diverzifikáció általánosságban csökkentheti a befektetések egészét érintő visszaesés kockázatát. A bor általában nem mutat nagy korrelációt más eszközosztályokkal, például államkötvényekkel, árucikkekkel, megtakarítási termékekkel vagy a készpénzzel, és egyensúlyt hozhat a portfólióba.
A minőségi bornak – akárcsak más ritka árucikkek – az idő előrehaladtával nő az értéke. Tekintettel a piacon lévő minőségi borok korlátozott mennyiségére és az irántuk mutatkozó állandó keresletre, a bor ára az utóbbi évek megnövekedett inflációja ellenére is emelkedhet. Paradox módon egyes közgazdászok azt állítják, hogy a várakozásokkal ellentétben a luxuscikkek válság idején fogynak a legjobban, és ez alól a luxusborok sem kivételek.
Borkereskedés: népszerű részvénytickerek
Nézzük meg azokat a konkrét részvénytickereket, amelyek a bortermeléssel és -értékesítéssel kapcsolatos vállalatokat takarják. A listán szereplő vállalatokkal az Egyesült Államokban, a New York-i tőzsdén kereskednek. Ezek általában olyan tickerek, amelyek osztalékot fizetnek a befektetőknek.
Ezeknél a szolgáltatóknál a lakossági befektetői számlák 51%-án veszteség keletkezik a CFD-kereskedés során. Fontolja meg, hogy megengedheti-e magának a veszteség magas kockázatát.
Az alábbiakban kiválasztott részvényeket kényelmesen megvásárolhatja az eToro online brókercégnél a megadott linkre kattintva.
- Diageo plc (ticker: DEO) – egy brit székhelyű vállalat, amely alkoholos italok, köztük borok széles választékát gyártja és forgalmazza. Olyan márkák tartoznak hozzájuk, mint a Sterling Vineyards és a Beaulieu Vineyard. A vállalat folyamatosan növekszik, és jelenleg körülbelül 2%-os éves osztalékot kínál.
- Willamette Valley Vineyards, Inc. (ticker: WVVI) – egy amerikai vállalat, amely az oregoni Willamette Valley régióból származó borok előállítására és értékesítésére összpontosít, ahol a székhelyük is található. Jelenleg nem fizet osztalékot a részvényeseknek.
- Crimson Wine Group, Ltd (ticker: CWGL) – székhelye az Egyesült Államokban, Kaliforniában található. A vállalat több borászat tulajdonosa és üzemeltetője Kalifornia, Oregon és Washington államok főbb régióiban.
Az amerikai tőkepiacon kívüli „bortársaságokba” is befektethet.
- Treasury Wine Estates Limited (ticker: TWE) – egy ausztrál vállalat, amellyel az ASX-en keresztül kereskedhetünk. A világ egyik legnagyobb bortermelője és -forgalmazója. Portfóliójába olyan jól ismert márkák tartoznak, mint a Penfolds, a Wolf Blass és a Lindeman’s. Viszonylag magas, 3% körüli osztalékot fizet.
- Pernod Ricard SA (ticker: RI) – egy globálisan működő francia vállalat. Alkoholtartalmú italokat, köztük bort gyárt és forgalmaz. Az Euronext Paris tőzsdén kereskednek vele. Nagyon szép, 2% körüli osztalékot fizet.
Borkereskedés: népszerű ETF-ek
Ha nagyobb diverzifikációval szeretne befektetni, ETF-eket is vásárolhat. Az ilyen típusú alapok gyakran egy adott indexbe fektetnek be. Az alábbiakban felsoroljuk azokat a kiválasztott ETF-eket, amelyeken keresztül borba fektethet. A felsorolásban szereplő linkre kattintva az adott ETF-et az eToro brókerénél vásárolhatja meg.
- iShares Global Consumer Staples ETF (ticker: KXI) – fogyasztási cikkek gyártásával kapcsolatos részvényekbe fektet. Az ETF az S&P Global 1200 Consumer Staples Indexben szereplő vállalatok teljesítményét követi, elsősorban az élelmiszer-, ital-, beleértve a bor- vagy dohányipari szektorban.
- Vanguard Consumer Staples ETF (ticker: VDC) – az amerikai fogyasztási cikkek szektorának részvényeire összpontosít. Ez az ETF az MSCI US Investable Market Index (IMI) teljesítményét követi, amely a fogyasztási cikkek mellett az alkoholos italok, köztük a borok gyártóit is tartalmazza.
- AdvisorShares Vice ETF (ticker: ACT) – fogyasztási cikkeket gyártó vállalatokba fektet, amelyek közé tartozik az alkohol, a dohány és még a marihuána is, valamint a szerencsejáték-iparban tevékenykedő vállalatok. A célbefektetések tehát általában véve a szórakoztatással kapcsolatosak, és nyugodtan mondhatjuk, hogy ezek a részvények kevésbé függenek a gazdaság teljesítményétől.
- Consumer Staples Select Sector SPDR Fund (ticker: XLP) – az előbb említett ETF alternatívája. Ennek az ETF-nek a megvásárlásával élelmiszerekbe, italokba, köztük borokba vagy háztartási cikkekbe fektethet.
Összegzés
A kiválasztott borászati tickerek viszonylag jól teljesítettek az elmúlt években. Az alkohol előállításával, értékesítésével vagy forgalmazásával foglalkozó vállalatok általában osztalékot fizetnek, és ezek birtoklása évente 2-3% körüli hozamot hozhat.
Emlékeztetőül: mindig végezzen saját kutatást, mielőtt részvényeket vásárol vagy ad el. Alternatív megoldásként előzetesen konzultáljon szakemberrel, azaz például befektetésekkel vagy részvényekkel foglalkozó pénzügyi szaktanácsadóval.